提要

2026年持牌消费金融机构不良资产处置节奏持续加快。7月，南银法巴消金、中信消金发布个人消费不良贷款转让公告。上半年24家持牌消金公司挂牌转让不良资产，规模突破500亿，中银、招联消金转让规模超百亿，盛银消金首次开展不良资产批量转让。上半年消费金融不良转让呈现结构变化，整体逾期账龄缩短，损失类等资产占比提升，部分老牌公司集中化解历史存量不良，如中银消金一次性挂牌近28亿项目。上半年行业不良资产转让呈现规模抬升、覆盖广、资产加速出清等特征，反映出行业主动风险出清与贷后模式转型动作。【同花顺财经链接】

数据眼

2026年上半年消费金融行业不良资产转让情况对商业银行授信业务有重要启示。从转让规模看，24家持牌消金公司挂牌转让不良资产规模突破500亿元，中银消金、招联消金转让规模均超百亿元，分别达117亿元和106亿元，蚂蚁消金接近65亿元。南银法巴消金发布的3期转让规模分别为4.62亿元、1.84亿元、3.18亿元，中银消金5月13日一次性挂牌转让规模合计27.96亿元。如此大规模的不良资产转让表明消费金融行业资产质量面临较大压力。商业银行在对消费金融机构进行授信时，需充分关注其不良资产规模及增长趋势，评估其资产质量稳定性和潜在风险。 从转让涉及的贷款笔数和借款人数量来看，南银法巴消金转让涉及贷款笔数分别为47418笔、2072笔、2788笔，中银消金5月挂牌项目涉及资产笔数15.25万笔、借款人超4.6万户。这显示消费金融业务客户群体广泛、业务分散度高，风险管理难度大。商业银行授信时要考量消费金融机构的风险管理能力和风控体系有效性，判断其能否应对大规模、分散型业务的潜在风险。 资产逾期情况是重要参考指标。中信消金涉及未偿本息总额3.3亿元的资产加权平均逾期天数约1000天，盛银消金拟转让债权加权平均逾期天数1127天，中银消金5月挂牌的近28亿元不良资产加权平均逾期天数超2700天且账龄超7年。资产逾期时间长，意味着回收难度大、损失可能性高。商业银行授信时需评估消费金融机构对逾期资产的处置能力和预期损失情况，合理确定授信额度和利率。 转让资产的结构变化也为商业银行授信提供线索。2026年上半年消费金融不良转让整体逾期账龄趋于缩短，损失类、纯信用类、未诉讼资产占比持续提升。如南银法巴消金上半年挂牌的5期资产包中多数逾期账龄未超7个月，马上消金发布的不良资产包加权平均逾期天数为121.87天。这反映出消费金融行业资产质量结构的动态变化，商业银行授信时要关注资产结构变化趋势，分析其对消费金融机构未来盈利能力和偿债能力的影响，以更精准地评估授信风险。 部分老牌消费金融公司集中化解历史存量不良，如中银消金一次性挂牌近28亿元的历史陈欠不良资产，这类资产逾期周期长、诉讼推进程度低、资产质量差。这提醒商业银行在对消费金融机构授信时，要全面了解其历史不良资产情况和化解进度，判断其是否存在潜在的历史包袱影响未来发展和偿债能力。