提要

2025年百亿级量化私募的平均收益为32.77%，其中量化大厂的收益超37%。灵均投资以73.51%的年度业绩位居第一，是唯一一家年收益超过70%的量化私募。幻方量化和信弘天禾分别以56.55%和53.39%的业绩排名第二和第三。灵均投资成立于2014年，聚焦量化投资，幻方量化成立于2008年，核心竞争力在于AI技术，信弘天禾成立于2012年，专注于量化交易。【东方财富网链接】

数据眼

2025年百亿级私募平均收益达32.77%。其中，量化大厂表现亮眼，2025年平均收益超37%。从收益分布来看，4家百亿级量化私募2025年收益在20%以内，34家收益在20%—49.99%，另有7家2025年收益超50%。灵均投资以73.51%的年度业绩登顶私募第一，而它也是2025年唯一一家年收益均值超过70%的量化私募。灵均投资2014年成立，管理规模达500亿元。幻方量化以56.55%的业绩拿下年度量化私募亚军，2019年管理规模突破百亿元，2021年一度突破千亿元。信弘天禾则以53.39%成为年度量化私募第三强，2023年管理规模首超百亿元。 在当前经济环境下，商业银行授信业务面临着机遇与挑战。百亿级私募的快速发展，尤其是量化私募的强劲业绩，表明市场对高效投资回报的需求正在增加。银行在授信时可以考虑与这些表现突出的量化私募合作，利用其管理的资金流向和市场洞察，优化自身的信贷决策。 灵均投资以高达73.51%的收益率引领行业，这对于商业银行来说是一个重要的信号，表明其投资策略的有效性。银行可以通过分析灵均投资的投资组合及其风险管理策略，来评估潜在客户的信用风险。此外，灵均投资2014年成立且管理规模已达到500亿元，显示出其在市场中的稳定性和成长潜力。与这样的机构建立合作关系，银行可以降低信贷风险，同时获取更高的回报。 幻方量化和信弘天禾的业绩同样值得关注。两家公司在量化投资领域的创新和技术应用，如AI技术的结合，使其在激烈的市场竞争中脱颖而出。银行可考虑对这些量化私募的创新能力进行评估，以便更好地识别和支持那些具备增长潜力的企业。通过与这些技术驱动型的私募合作，银行不仅能够提升自身的风险管理能力，还可以借助其技术优势，推动自身业务的数字化转型。 综上所述，百亿级量化私募的表现为商业银行的授信业务提供了新的视角和机会。通过对这些私募的深入分析与合作，银行可以在竞争激烈的市场中寻找新的增长点，提升自身的盈利能力与市场地位。