提要

旭辉控股集团于9月15日宣布，其7笔境内公开市场债券的重组方案获得债券持有人会议表决通过，涉及金额约100.6亿元。CFO杨欣表示，房地产市场仍在艰难转型中，旭辉将严格履行重组方案，努力改善财务状况。重组方案提高了现金兑付比例和以资抵债兑付率，并缩短了留债展期时间，预计将缓解公司的流动性压力。旭辉将快速落实后续工作，协助债券持有人选择重组方案选项。【东方财富链接】

数据眼

旭辉控股集团的债务重组方案涉及金额合计约100.6亿元，标志着其在当前房地产市场艰难筑底期的应对策略。根据CFO杨欣的表述，房地产行业正经历深刻的转型，旭辉计划在重组过程中积极履行企业责任，致力于以二次创业的精神应对市场挑战。 在之前的重组框架中，旭辉于2025年5月23日公布了相关方案，之后又在7月8日进行了优化，提升了现金兑付比例至20%和以资抵债兑付率至40%。此外，定增股票上限也提高至10.2亿股，并缩短了留债展期时间至7至8年。这些措施的实施旨在增强投资者信心，寻求其支持，从而缓解公司的流动性压力和债务负担。 从商业银行授信业务的角度来看，旭辉的重组方案将对其未来的信贷政策产生重要影响。随着债务重组方案的通过，旭辉的财务状况有望得到改善，资产负债表将更加健康，这将增强其在银行信贷中的信誉，可能获得更多的信贷支持。在当前复杂的市场环境中，商业银行在审查授信申请时将更加关注企业的财务稳健性及未来发展潜力。 此外，重组后的现金流改善与债务负担减轻，将使旭辉在未来的融资活动中更具吸引力。商业银行可以根据旭辉的重组后财务数据，重新评估其风险等级，调整授信额度和利率，以支持企业的可持续发展。同时，旭辉在实施重组时的透明度和诚意，也将有助于提升其在银行体系中的信用评级，为未来的融资创造良好的条件。 整体来看，旭辉控股集团的债务重组不仅是其自身转型的必要步骤，也是商业银行在授信决策中需要紧密关注的关键因素。随着市场环境的逐步回暖，旭辉的成功重组将为其他房地产企业提供借鉴，推动整个行业的复苏与发展。