提要

据第一财经2023年消息，长期限大额存单在银行市场上逐渐淡出，五年期及三年期大额存单产品普遍缺货，利率大幅下调，出现与普通定存利率倒挂现象。银行主动管控负债成本，加之市场利率下行预期，导致大额存单收缩成为趋势。同时，围绕“转让存单”的新兴市场兴起，部分储户和中介机构活跃于此，试图通过转让获取高息存单，形成新的产业链。【东方财富网链接】

商机眼

长期限大额存单在银行存款产品中逐渐淡出市场的现象引起关注。根据第一财经的调查，目前多家大型银行APP中，五年期大额存单已“缺货”，三年期及以上产品也难以找到，利率普遍降至1.55%以下，甚至出现与普通定存利率“倒挂”的情况。以中国银行为例，其三年期大额存单的最高年利率为1.55%，而五年期普通定存的利率则达到1.60%。这一转变反映了银行在净息差承压的情况下，主动调整负债成本的策略。 随着长期限大额存单的逐渐退出，市场上诞生了一个新的转让存单的二级市场。部分银行在其APP中开设了“大额存单转让专区”，并推广相关交易。建设银行的转让产品预期年化利率保持在2%以上，而招商银行的某款3年期存单利率为1.48%，显著高于同期限的大额存单利率。这种利率差异催生了储户的“捡漏”需求，有储户表示每天定时登录APP寻找高息存单。 业内人士指出，未来大额存单的收缩将是一个确定性趋势。根据央行数据，2019年大额存单的发行规模曾达到12万亿元，同比增长30.01%，但自2021年起，长期限大额存单的利率开始明显回落。王停的经历则生动展现了这一趋势的影响，她的存款收益从2021年的3.5万元降至2023年的2.5万元，预计未来将进一步减少。 在此背景下，银行开始推行更精细化的客户分层策略，对中老年储户给予更高的利率优惠。同时，市场对未来利率走势的预期仍然看跌，业内分析认为，银行将继续调整揽储策略，减少长期负债成本，长期存款利率的趋势仍将向下。